A modelagem financeira consiste em representar uma situação financeira a partir de um modelo matemático , segundo diversos parâmetros. A modelagem financeira facilita, assim, a tomada de decisões, permitindo simular vários cenários e levar a recomendações.
O modelo se aplica principalmente a duas áreas principais de finanças, finanças corporativas e mercados financeiros .
A modelagem financeira tem assumido um lugar importante na área de finanças corporativas, devido à necessidade dos executivos de previsões precisas sobre a situação financeira futura de sua empresa, de acordo com diversos parâmetros, para poderem tomar as decisões adequadas. Os aplicativos incluem:
Os modelos são desenvolvidos principalmente com base em demonstrações financeiras contabilísticas anteriores, bem como em suposições feitas para o futuro (exemplos: taxa de crescimento do volume de negócios , investimentos futuros, evolução dos custos operacionais, etc.). Essas premissas são facilmente modificáveis para poder simular diferentes cenários (ex: otimista, neutro e pessimista) que ajudarão na tomada de decisão. Esses modelos são mais frequentemente produzidos usando software de planilha com a ajuda de linguagens de programação (por exemplo, Microsoft Excel e VBA ; ou QUANTRIX , uma ferramenta de modelagem OLAP multidimensional).
Neste campo, a modelagem financeira visa simular diversos fenômenos de mercado, com o objetivo de auxiliar na gestão de carteiras de ativos . Os aplicativos incluem:
A modelagem do mercado financeiro envolve o desenvolvimento de modelos matemáticos complexos, incluindo leis probabilísticas. Os parâmetros numéricos são neste caso contínuos e os modelos requerem, portanto, a utilização de métodos avançados ( equações diferenciais , método de Monte-Carlo , etc.). No caso das finanças de mercado, mesmo utilizando planilhas, a modelagem às vezes é baseada em softwares de programação mais avançados, devido à complexidade dos modelos desenvolvidos.
Embora ainda não exista um padrão global sobre as melhores práticas em modelagem financeira, várias empresas especializadas definiram suas próprias regras de desenvolvimento (por exemplo: ergonomia geral do modelo, consistência dos modelos).
A implementação de boas práticas é importante em vários pontos. Isso torna os modelos mais fáceis de entender e usar, mas também mais fáceis de melhorar ou modificar, se necessário, ou ainda mais rápido de executar.
Um sinal da mania atual de modelagem financeira, o Campeonato Mundial de Modelagem Financeira no Excel ModelOff foi organizado pela primeira vez em 2012. Patrocinado por várias empresas de prestígio, mais de 2.000 participantes competiram. A última edição reuniu 4000 participantes em Londres emdezembro de 2015.
Os candidatos são testados em diferentes habilidades de modelagem financeira, como a capacidade de construir modelos de avaliação de negócios ou domínio do método Monte-Carlo, mas também outros aspectos não financeiros, como conhecimento de atalhos do Excel.